Smsf options trading ato

SMSF 기술 교육 전략. SMSF에서 파생 상품 옵션 선물에 투자하거나 거래 할 수 있습니까? 지난 10 년간 파생 상품 거래 및 SMSFs의 성장으로 인해 파생 상품이 자체 관리 슈퍼 펀드 내에서 거래 될 수 있는지 여부가 필연적으로 제기되었습니다. SMSF, 그리고 그렇다면 어떤 제한이나 매개 변수 하에서 파생 된 것입니다. 위와 같은 질문에 대한 결론을 도출하기 위해 우리는 파생 상품이 SIS 법 하에서 어떤 것인지를 정의하고, 부채 또는 인덱스에서 파생되는 금융 자산 또는 부채 파생 상품 계약은 옵션 계약 또는 선물 계약을 의미합니다. 파생 상품 계약은 옵션 계약 또는 선물 계약을 의미합니다. 책임 또는 사물과 관련이 있습니다. 기본적으로, 우리는 옵션 및 선물로 일반적으로 알려진 도구를보고 있습니다. SIS Act 이것은 퇴직 연금 산업 감독입니다 SIS Act, 연금법의 본문 SIS 법은 실제로 수탁자가 어떤 유형의 투자가에 들어갈 수 있는지에 대한 제한을 거의 규정하지 않지만 투자가 구조화 될 수있는 방식에 대해서는 상당히 규범 적이다. 파생 상품에 관한 한 주요 쟁점은 일부 파생 상품 계약이 증거금 또는 담보 요건을 가지고있어 규정 13 위반에 해당 할 수 있다는 사실. 즉, 피 신탁 인은 펀드의 자산에 대해 또는 펀드의 자산과 관련하여 요금을 부과해서는 안됩니다. 파생 상품에 관한 예외 규정 13A 15A는 수탁자가 파생 상품 계약과 관련하여 요금이 부과되는 경우 수탁자가 기금의 자산에 대해 요금을 부과 할 수 있다고 명시하고 있습니다. - 요금은 파생 상품 계약과 관련하여 부여됩니다. 옵션 청산 소와 같은 승인 된 기관 - 펀드는 파생 상품 위험 전략을 가지고 있습니다 - 비용과 관련된 투자는 파생 상품 위험 전략에 따라 이루어집니다. 그는 파생 상품이 귀하의 SMSF에 사용될 수 있도록 허용하기 위해 필요한 것입니다. 위의 사항을 만족하는 한, 파생 상품은 SMSF에서 SIS까지 허용됩니다 법령에는 자신의 SMSF에서 파생 상품을 사용할 때 신탁 인이 완전히 준수해야하는 몇 가지 사항이 있습니다. 여기에는 신탁 증서 확인 및 파생 상품 위험 계산서 및 서면 투자 전략이 포함되어 있습니다 파생 상품의 사용. 귀하의 신탁 증서는 기본적으로 귀하의 펀드의 지배 규칙입니다. 귀하가 귀하의 펀드에서 무엇을하기를 원한다면 귀하의 신탁 증서가이를 허용해야합니다. 따라서 첫 번째 단계는 귀하의 증서의 투자 섹션을 살펴보고 그것은 파생 상품에 대한 투자를 허용합니다. 대부분의 증서는 귀하가 항상 확인해야하는 것으로 가정하지 말아야합니다. 위험물 위험 계산서. 상기 13A 규칙과 관련하여 위에서 언급 한 바와 같이, 파생 상품 위험 계산서가 필요합니다 수탁자가 파생 상품 계약을 체결 한 곳에 보관해야합니다. 파생 상품 계약에 담보물 (예 : 마진이 보유되어 펀드의 자산에 대한 부과금이 발생합니다)은 모든 선물 계약에 적용되며 옵션 계약을 판매하기 위해 판매됩니다. 이 문서는 특정 형식 및 SMSF 검토 회원은 원하는대로 사용할 수있는 샘플 파생 상품 위험 문구에 액세스 할 수 있습니다. Written Investment Strategy. This는 펀드의 투자 전략을 설정하고 파생 상품 사용 방법을 포함해야합니다. 별도의 자산 클래스로 취급하지 않고 오히려 파생 상품과 관련된 자산 클래스에 대한 익스포저의 일부로 파생 상품 계약의 익스포져를 측정하는 방법의 문제를 제기합니다. 자산 클래스 매개 변수 (예 : SMSF의 경우 30-70 주)이며, 관리 위원이 펀드의 자산을 관리하여 w 따라서 파생 상품 계약을 체결 할 때, 파생 상품 계약이 관련 자산 클래스에 추가 된 노출을 계산하여 규정 된 매개 변수 내에 그대로 유지할 필요가 있습니다. 그러므로 노출 측정 방법 명확한 지시어가없는 방법 감독 당국이나 SIS 법에서이 문제에 관해서 사용하는 일반적인 방법은 다음과 같이 파생 상품의 자산 종류에 대한 익스포져 계산을 포지션 가치 평가에 사용 된 것과 동일하게하는 것입니다. 매수 호 또는 옵션을 열어 옵션 계약의 시장 가치 매도 호 또는 옵션을 매도 열기 현재 포지션의 미실현 손익 모든 선물 계약을 미결 상태의 현재 미실현 이익 또는 손실로 설정합니다. 모든 자산 종류에 대한 총 익스포저는 항상 100을 가산하며 전체적으로 펀드의 평가와 일치합니다. ATO의 포인트. 규제 당국과 논의한 후 위의 모든 문서를 보유하고있는 것 외에도 SMSF에서 파생 상품을 사용하는 수탁자에게 주된 문제는 아래와 같이 SIS 법령 490을 준수한다는 것을 보여줄 수 있다는 것이 분명 해졌다. 규정 4 09 운영 표준 - 투자 전략 4 09 2 전략 수립시 고려 사항 기업의 수탁자는 기업의 모든 상황을 고려한 투자 전략을 수립하고 효력을 발생시켜야한다. 특히, 기업의 투자 및 예상 현금 흐름 요구 사항을 고려하여 보유 자산의 보유 및 실현 가능성 및 수익률이 높을 것. 기업이 부적절한 다각화로 인한 리스크에 대한 영향 c 예상되는 현금 흐름 요건과 관련하여 기업의 투자 유동성 d 기업의 디스크화 능력 마지막 단점 SMSF 내부에서 사업을 운영 할 수 없으므로 파생 상품 거래는 전형적인 사업 공제가 청구되거나 임금이 인출 된 사업의 형태가되어서는 안됩니다. 유가 증권은 합법적이고 허용 가능한 투자입니다 SMSF 내부에서 귀하가 필요로하는 모든 사항을 준수해야합니다. 파생 계약을 허용 가능한 투자로 포함하는 신탁 증서. 여백 또는 담보가 필요한 경우 파생 상품 위험 계산서. 즉 선물을 여는 경우 선물 판매. 파생 상품 관리위원회는 위의 규정 4 09 2와 관련하여 공식화되었음을 입증 할 수 있어야합니다. 파생 계약이 개시 될 때 노출이 계산되어 관련 자산 클래스에 배분되고 펀드 자산 클래스 내에 있음을 보장합니다 매개 변수는 투자 전략에 명시된 바와 같습니다. MSF 기본 사항. 기본의 기본. SMSF는 무엇입니까? SMSF의 주요 이점. SMSF가 맞습니다. Lifec SMSF. SMSF 설치 정보의 ycle SMSF. Important 항목을 setup. SMSF 관리자 Info. How SMSF admin. Important 항목을 고려하여 SMSFupare SMSF 설치 전략 Strategies. Technical와 함께 고려해야 할 고려해야합니다. SMSF Radio. SMSF Mythbusters. Super 한계, 임계 값 및 데이터에 대한 업데이트. 계산기 및 프로젝션 도구. SMSF 투자자에 대해. 전략적 업데이트. SMSF 투자자 교육 센터. SMSF 투자 전략 템플릿. SMSF에서 도매가로 보험 가입. 무료이지만 혜택은 많습니다. 모든 최신 전략을 최신 상태로 유지하고 모든 리소스에 액세스하십시오. 자세한 내용을 보려면 아래 버튼을 클릭하십시오. SMSFs 구매 옵션은 OK이며 때로는 CFDs. Q도 가능합니다. SMSF 매수 콜 풋 옵션 매입 CFD는 자산 규제에 대한 청구를 위반하기 때문에 허용되지 않는다는 것을 이해합니다. 그러나 옵션이 파생 상품이고 Option Clearing House에 옵션을 쓸 때 담보로주는 것은 사실입니다. SMSF에 파생 상품 위험 관리 정책이있는 한 다르게 면제됩니다. 옵션에 관한 질문에 답변하기 전에 차이점 CFD에 대한 계약에 대한 의견을 명확히해야합니다. 특정 상황에서 호주 세무서는 CFD는 자기 관리 슈퍼 펀드 SMSF에 대한 허용 가능한 투자입니다. 단, 현금은 담보로 펀드 자산을 사용하는 것이 아니라 계약에 대한 증거금 지불을위한 담보로 사용됩니다. 이제 현금은 자금 자산이며, 나는 놀랐습니다. ATO는 CFD에 대한이 견해를 취했다. 그러나 거기에 ATO의 견해를 철저히 준수 할지라도 누군가가 그 또는 그녀의 SMSF 내에서 CFD를 사용하는 것을 고려하고있다. 옵션과 같은 파생 상품에 대한 질문에 대한 응답으로, 펀드의 투자 전략 및 신탁 증서로 인해 SMSF가 옵션을 구매하도록 허용하고 펀드가 파생 상품을 보유하고 있음을 포함하여 특정 조건에 따라 SMSF에 대한 허용 가능한 투자입니다 k 진술은 파생 상품을 사용할 때 SMSF의 위험 관리 정책을 설명하는 진술입니다. 대부분의 경우, 옵션은 순수한 거래 도구로 옵션을 사용하지만 투자 포트폴리오의 변동성을 최소화하는 헤지 도구로 사용됩니다 SMSF 포트폴리오 내의 옵션 사용을 고려하는 모든 SMSF 수탁자는 ATO 및 기금 고문과 함께 그러한 수단의 사용을 확인하는 것이 현명 할 것입니다. 참고 슈퍼 펀드 내의 파생 상품을 고려하는 사람은 Superannuation Industry Supervision Regulations 1994. 담보 및 파생 상품 사용에 대한 배경 지식을 제공합니다. 규제 당국은 CFD에 대해 무엇을 말하고 있습니까? ATO ATO는 다음과 같이 계약에 들어갈 때 신중을 기합니다. 예를 들어, 펀드 자산이 마진 콜을 위해 제공자에게 예치되는 경우와 같이 SMSF 및 CFD에 대한 ATO의 견해에 대해 자세히 알아볼 수 있습니다. ATO ID 2007 2007 56 퇴직 연금 자동 관리 연금 펀드는 CFD 제공자에게 기탁 된 펀드 자산이없는 CFDs를 계약합니다. ATO ID 2007 57 퇴직 연금 자동 관리 퇴직 연금 펀드는 CFD 제공자가 기금 자산을 통해 기탁 한 자산을 지원합니다. ASIC 오스트레일리아 증권 거래위원회는 CFD가 단순한 제품이 아니라고 말합니다. CFD는 여러 이유로 복잡합니다. CFD는 주식과 같은 주류 투자와 유사 할 수 있지만 매우 다릅니다. CFD는 표준화되지 않았으며 모든 CFD 공급 업체는 모든 CFD 제공 업체와의 거래에서 발생하는 거래 상대방 위험을 평가하는 것은 매우 어렵습니다. 레버리지는 소규모 시장의 움직임이 거래의 성공에 큰 영향을 미칠 수 있음을 의미합니다. CFD는 기본 시장에 대한 조건 비록 당신이 실제로 기본 자산을 거래하고 있지 않더라도, ASIC은 투자자들에게 CFD의 작동 방식을 이해하는 것 외에도 CFD 거래 위험에 대해 잘 알고 있어야합니다. ASIC은 장단점을 설명하고 CFD 시장이 어떻게 작동하는지 ASIC에서 안내합니다. 여기를 클릭하면 ASIC 가이드에 액세스 할 수 있습니다. 이 기사를 공유하십시오. ASX는 SMSFs, 옵션 거래에 대한 신화를 없애고 있습니다. ASX는 SMSF 거래 옵션에 대한 오해를 해소하여 수탁자 교육 및 이해 부족을 지적했습니다. 시드니의 ASX 사무소에서 어제 ASX 지분 파생 상품 판매 담당 이사 인 Graham O Brien은 SMSF가 옵션 거래에 관여하도록 허용되어 있다고 강조했습니다. 일반적인 믿음과는 달리 SMSF는 기금 자산에 대해 혐의를 부과하지 않는 한 옵션 거래를 사용할 수 있다고 그는 말했다. O Brien은 4 월에 ASX가 실시한 소매 투자자 설문 조사에서 참가자들에게 왜 옵션 거래에 참여할 계획이 없었으며 47 %는 교육이 더 필요하다고 답했다 .4 %는 옵션이 너무 위험하다고 생각하고 13 %는 포트폴리오 전략에 적합하지 않다고 말했다. 일반 투자자 의견에는 SMSF 기금 내가 말한대로 옵션 거래를 허용하지 마십시오. 자기 퇴직자 인 퇴직자로서 아내와 저는 자산으로 살아야합니다. 따라서 옵션에 대한 도박은 거의 호소하지 않습니다. 그러나 위험을 증가시키는 것보다는 옵션을 활용할 수 있습니다. O Brien 씨는 고객 포트폴리오의 총 위험을 줄이기 위해 실제로 사용되었다고 강조했다. 기본적인 단일 스톡 옵션은 전화와 풋이다. 콜은 소유주에게 권리는 있지만 의무는 아니라는 것이다. , 특정 pr에 주식을 사기 위하여 반대로, 풋은 소유자에게 일정한 가격의 주식을 팔 수있는 권리가 있지만 의무는 아닙니다. 주식은 가격에 올라가는 주식에 대한 보험 증권에 부과되고, 주식은 떨어지는 주식에 대한 보험에 부쳐집니다 O Brien 씨에 따르면 옵션에 관해서 SMSF가 사용할 수있는 네 가지 전략이 있습니다. 신뢰받는 사람은 단순하게 차입금으로 구입할 수는 없지만 전화를받을 수는 있습니다. 또한 MSF는 풋을 구입할 수도 있습니다. 이는 완벽한 전략입니다 O Brien은 자신의 포트폴리오를 보호하고자하는 수탁자에게 설명했다. SMSF는 시장이 떨어지면 전체 포트폴리오에 풋 옵션을 매입 할 수 있다고 그는 말했다. 트러스트 사용자는 또한 자신이 보유한 주식에 대해서만 전화를 판매 할 수 있다고 O Brien은 말했다. 마지막으로 SMSF는 그가 행사 될 경우 그 주식을 사야 할 의무를 충당하기 위해 현금을 확보하고있는 한 그가 말했다.